Инвестиции

Где лучше открыть ИИС

С понижением Центробанком ключевой ставки банковские вклады стали едва ли покрывать уровень инфляции. В связи с этим многие наши граждане, желающие сохранить свои сбережения (и по возможности их преумножить) обратили свой взор на инвестиционный рынок. Конечно, на нем присутствуют намного более высокие риски, но зато и деньги будут приносить куда больший доход. А деньги, как известно, должны работать.

Пожалуй, наиболее логичный способ войти в фондовый рынок для начинающего инвестора – это открыть индивидуальный инвестиционный счет (далее – ИИС). Ведь по статистке 70% ИИС открыты людьми, которые никогда раньше не занимались инвестированием. Кроме того, государство стремится всячески вовлечь граждан в этот процесс, поэтому предусматривает для них ряд льгот. 

Сейчас все больше разговоров ходит о возможной отмене налогового вычета. Пока это – только слухи, но многие спешат успеть открыть ИИС до тех пор, пока они не стали правдой. 

Что такое ИИС?

Для начала, определимся, что собой представляет ИИС. Он напоминает обычный брокерский счет. Главное отличие заключается в предоставлении инвесторам налоговых льгот. Это позволяет получить дополнительный доход. ИИС открывается в брокерский или управляющей компании.

Когда инвестору рекомендуется открывать именно ИИС, а не более привычный брокерский счет? Прежде всего, когда он не планирует совершать транзакции на крупные суммы (максимальный лимит по ИИС в течение года– 1 млн. руб.). Если же он хочет проводить операции на более крупные суммы, то здесь брокерский счет подойдет больше. 

Однако никто не запрещает инвестору открыть сразу два счета – ИИС и брокерский. Это позволит в полной мере использовать преимущества обоих. 

Основные нюансы, которые необходимо знать начинающему инвестору перед открытием ИИС:

  • Минимальный срок ИИС – 3 года. Счет можно закрыть и раньше, но тогда вы теряете право на получение налоговой льготы.
  • Максимальная сумма зачислений в течение года (лимит) – 1 млн. руб.
  • Возможность открытия в брокерской или управляющей компании (УК). При этом счет можно перевести из одной УК в другую.

Классификация ИИС

ИИС бывают двух типов, которые различаются в зависимости от налогового вычета:

  • Тип A;
  • Тип B.

Для более наглядного представления сравним их в виде таблицы:

Критерий сравнения Тип A «С вычетом на взносы» Тип B «С вычетом на доходы»
В чем преимущество данного счета? Получение вычета в размере до 52 тыс. руб. (при инвестировании 400 000 руб.) Отсутствие требования уплаты подоходного налога от прибыли от сделок с ценными бумагами по счету. Особенно выгодно при получении крупной прибыли.
Как образуется вычет? Вычет предоставляется на сумму взноса в размере13%. Максимальная сумма вычета составляет 52 тыс. руб. Вычет следует получить после окончания срока действия ИИС и в последующие 3 года. Вся ваша прибыль по операциям по счету будет освобождена от налога.
Максимальная сумма С 2017 года лимит составляет не более 1 млн. руб. лимит. До этого был предел в 400 тыс. руб. 1 000 000 рублей
Кому подходит? Подходит, в основном, начинающим инвеститорам, рассчитывающим, прежде всего, на пассивный доход в виде вычета. Некоторые инвесторы используют такой ИИС как альтернативу банковскому вкладу. Подходит активным инвесторам, которые планируют проводить много операций по счету и рассчитывают хорошо заработать.
Досрочное закрытие При закрытии ранее 3-х лет налоговая льгота не предоставляется. Если она была получена ранее, ее придется вернуть

Цель открытия ИИС (задача, стратегия, период)

Прежде, чем открыть ИИС, следует ответить для себя на несколько простых на первый взгляд вопросов:

  1. Для чего вам нужен ИИС? Тут может быть несколько вариантов: получать пассивный доход в виде налогового вычета, получать прибыль от инвестирования, иметь второй счет совместно с брокерским для осуществления инвестиций.
  2. Какую вы собираетесь выбирать стратегию? Вы можете заниматься спекуляциями, иметь активную или пассивную стратегию. Специалисты также выделяют и другую классификацию стратегий инвестирования: консервативную, агрессивную и сбалансированную. Стратегия напрямую влияет на налоговый вычет. Обычно при выборе пассивной стратегии инвесторы предпочитают оформлять налоговый вычет по типу А. 
  3. На какой срок вы хотите разместить свои инвестиции? Обычно выделяют краткосрочные (менее 5 лет), среднесрочные (от 5 до 10 лет) и долгосрочные инвестиции (свыше 10 лет). Здесь следует учитывать, что для получения налогового вычета необходимо, чтобы ИИС был открыт как минимум 3 года. 
  4. Планируете ли вы заключать сделки самостоятельно? Начинающему инвестору, как правило, довольно сложно разобраться со всеми тонкостями фондового рынка. Ведь необходимо постоянно держать руку на пульсе, проштудировать множество специальной литературы. То есть инвестору не просто важно обладать нужными знаниями и навыками, но и иметь свободное время для изучения рынка и выбора нужных инструментов для торговли на бирже. Поэтому многие из них прибегают к услугам доверительного управления. Все сделки за них осуществляет брокер. За это платится специальная комиссия. 

Виды налоговых вычетов

Каждый инвестор, открывший ИИС, может выбрать тип налогового вычета. Сделать он это может сразу же или через некоторое время. Это удобно, поскольку позволяет новичку сориентироваться со стратегией и с тем, какой именно тип вычета ему будет выгоднее. Т.е. выбрать тип вычета можно в любое время в течение 3-х лет с момента открытия ИИС.

Существует два типа вычетов:

  • Вычет на взнос. 
  • Вычет на инвестиционный доход.

Более подробно о типах вычетов мы рассказали ранее, поэтому перейдем сразу к техническим особенностям их получения.

Особенности получения налогового вычета различаются в зависимости от его типа. Чтобы получить налоговый вычет типа А, необходимо иметь официальную заработную плату. В этом плане налоговый вычет типа В более демократичен. Для его получения необязательно иметь официальную зарплату. Кроме того, счетом могут пользоваться даже неработающие члены семьи. 

Чтобы получить налоговый вычет первого типа, инвестору необходимо осуществить следующие действия:

  • Предоставить в налоговую службу декларацию по стандартной форме 3-НДФЛ. Это следует сделать к концу налогового периода. К декларации следует приложить документы, свидетельствующие о получении дохода, например, зарплаты.
  • Предоставить выписку о поступлении средств на счет.
  • Предоставить заявление на возврат налога и указать свои реквизиты.

Чтобы получить налоговый вычет для счета типа В, инвестору потребуется:

  • Через три года после открытия счета предоставить брокеру документ из налоговой службы о том, что вычеты в течение периода не были получены.
  • Брокер в этом случае не удержит налог на прибыль, и инвестор получит средства в полном объеме.

Таким образом, чтобы получить компенсацию, инвестору потребуется совершить определенные действия. Никто автоматически вам налог не компенсирует. 

Критерии отбора брокера для открытия ИИС

Чтобы открыть ИИС, необходимо определиться с брокером. Главный критерий для отбора – это, конечно, наличие у него лицензии на осуществление соответствующей деятельности. Сейчас всю информацию легко проверить в интернете. Без лицензии осуществление брокерской деятельности является незаконным. 

Специалисты рекомендуют при выборе брокера использовать трехступенчатую систему отбора. Так, на первой стадии следует сузить перечень брокеров до наиболее надежных потенциальных партнеров. Для этого можно изучить рейтинги надежности, которые присваиваются рейтинговыми агентствами. Рейтинги имеют буквенное выражение (в латинице). Чтобы не вникать в тонкости расшифровки рейтингов, начинающему инвестору достаточно знать, что самыми надежными являются компании, имеющие буквы А и B. Однако каждое рейтинговое агентство имеет свои алгоритмы выставления рейтинга. 

С рейтингом ведущих брокеров можно, к примеру, ознакомится на сайте Московской биржи. Брокеры там оцениваются, исходя из общего количества активных клиентов и проведенных операций. 

На данном этапе инвестору следует сузить список потенциальных брокеров до одного-двух десятков. С этим перечнем будет легче работать дальше. 

После того, как инвестор выбрал несколько наиболее успешных и популярных брокеров, ему следует определить наиболее подходящий для него тариф. Здесь следует оценить, какой из брокеров имеет наиболее выгодные тарифные планы. Каким должен быть идеальный тариф? При выборе следует обратить внимание на следующие критерии:

  • низкие комиссии за проведение транзакций;
  • отсутствие ежемесячного абонентского взноса;
  • отсутствие платы за депозитарий (место, где хранятся ценные бумаги);
  • отсутствие снятия процентов, исходя из суммы капитала.

Оптимальный тариф должен сочетать сразу несколько преимуществ. Обычно наиболее популярные брокеры предлагают сразу несколько тарифных планов на выбор. Это удобно, поскольку позволяет быстро поменять тарифный план, если, например, у вас изменилась инвестиционная стратегия. 

Наконец, на последнем этапе следует изучить дополнительные опции. Следует обратить внимание на следующие моменты:

  • возможность вывода процентов на свой счет в банке;
  • отсутствие ограничений на пополнение счета;
  • удобство и простота открытия ИИС;
  • доступный и понятный интерфейс личного кабинета;
  • простота работы со счетом.

Таблица с рейтингом брокеров

Чтобы определиться с выбором брокера, инвестору целесообразно обратиться к рейтингу лучших брокеров. 

Позиция по объемуНаименование участника
1Группа Банка «ПАО Сбербанк»
2ВТБ
3АО «Тинькофф Банк»
4ФГ БКС
5Группа Банка «ФК Открытие»
6ФИНАМ
7Группа компаний «РЕГИОН»
8ООО УК «Альфа-Капитал»
9Банк ГПБ (АО)
10ООО ИК «Септем Капитал»
11ООО «АТОН»
12ПАО «Промсвязьбанк»
13АО «АЛЬФА-БАНК»
14АО «ИК «Ай Ти Инвест»
15ООО «УРАЛСИБ Брокер»
16ООО «АЛОР +»
17КИТ Финанс (АО)
18АО «Райффайзенбанк»
19АО «Россельхозбанк»
20АО ИК «ЦЕРИХ Кэпитал Менеджмент»
21ООО ИК «КьюБиЭф»
22ООО ИК «Фридом Финанс»
23Группа Банка АК БАРС
24ООО «Индивидуальные инвестиции»
25ООО «Москва Сити Секьюритиз»

В таблице приведен рейтинг участников торгов по количеству зарегистрированных Индивидуальных инвестиционных счетов за декабрь 2019. Источник moex.com

В качестве примера можно изучить список лучших брокеров российского рынка, который представлен на официальном сайте Московской биржи. На ее странице приведен полный список брокеров с возможностью разместить их в зависимости от их рейтинга. Также сортировать можно по количеству клиентов и по биржевому обороту. В любом случае, на данный момент в числе лидеров числятся следующие брокеры: Сбербанк, Тинькофф Банк, ВТБ, БКС-Брокер, Открытие, Финам.

Далее рассмотрим основные условия, которые предлагают наиболее популярные брокеры. 

БКС – один из старейших брокеров на отечественном рынке. С ним особенно удобно работать новичкам, поскольку им предоставляется возможность не составлять инвестиционный портфель самостоятельно, а использовать уже готовые структурные продукты. Их состав формируется высококвалифицированными специалистами компании. Еще один плюс – инвесторам предлагается сразу несколько вариантов тарифных планов (более 30).

Финам – еще один топ-брокер. Специалисты отмечают один существенный его недостаток – недостаточно информативный сайт, по сравнению, к примеру, с тем же БКС. Однако от БКС в выгодную сторону его отличает начисление процентов на остаток. Это – приятный бонус от компании. 

Еще один старейший брокер на нашем рынке – Открытие. Однако БКС предлагает более выгодные тарифы. 

Недавно открыть ИИС начал предлагать и брокер Тинькофф Инвестиции. Его сайт отличается удобным интерфейсом. Работать со счетом просто даже для новичка. Поэтому этот вариант отлично подходит начинающим инвесторам. Еще один несомненный плюс для новичков – отсутствие минимального требования к стартовому капиталу. Т.е. войти в рынок может любой желающий. Предлагается несколько тарифных планов.

Зачем вообще нужен брокер? Брокер имеет лицензию на осуществление брокерской деятельности. Брокерская деятельность – это деятельность от имени и за счет клиента или от своего имени и за счет клиента. Это определяется на основании договора. Сам клиент к торгам не допускается, поскольку у него нет соответствующей лицензии. К торговле на площадке допускаются только два типа профессионалов:

  • Брокер.
  • Банк.

Если вы открыли ИИС у одного брокера, но в последствии поняли, что ошиблись, то никто не запрещает вам перевести свой счет в другую компанию.  

Как открыть ИИС?

Открыть ИИС не так сложно, как может показаться начинающему инвестору на первый взгляд. Сделать это можно сразу двумя способами (на выбор инвестора):

  1. Лично прийти в офис к брокеру, не забыв захватить с собой паспорт и ИНН.
  2. Открыть ИИС удаленно на официальном сайте брокера. Обычно для этого потребуется регистрация на сайте госуслуг.

Для открытия счета, какой бы вариант ни был применен, инвестору потребуется совершить следующие действия:

  • Оформить заявку. Это можно сделать в офисе, заполнив бланк по образцу, или на сайте компании.
  • Подписать договор. На основании заявления клиента составляется договор, который инвестор должен подписать. С ним нужно внимательно ознакомиться, прежде чем подписывать, чтобы предотвратить возникновение неприятных ситуаций в дальнейшем. Особое внимание следует обратить на величину комиссии, а также на размер гарантированного дохода.
  • Подписать заявление на открытие личного кабинета. Он потребуется для постоянного мониторинга состояния счета и получения актуальных новостей. С помощью личного кабинета можно самостоятельно совершать транзакции с ценными бумагами.

Как работать с открытым ИИС?

Итак, вы открыли ИИС. Что теперь с ним делать? Многие начинающие инвесторы несправедливо приравнивают ИИС к традиционному банковскому вкладу и не предпринимают по отношению к нему никаких действий. Однако это – не самая лучшая стратегия, вернее отсутствие таковой. Ведь ИИС – это, прежде всего, брокерский счет. Он предполагает инвестирование. Поэтому по нему необходимо совершать операции. Нет операций – нет дохода. 

В идеале инвестор должен был определиться со своей стратегией еще до открытия ИИС. Однако можно это сделать и после его оформления. Если вы являетесь только начинающим инвестором, то специалисты не рекомендуют рисковать. Возможно, в этом случае следует придерживаться более консервативной стратегии и покупать наименее рискованные инструменты, например, облигации федерального займа (ОФЗ). 

В целом, облигации являются менее рискованными ценными бумагами, чем акции (другой популярный инструмент). Здесь действует одно из главных правил рынка – «Чем выше риск, тем выше и доход». Покупая государственные облигации, вы не слишком рискуете (поскольку фактически становитесь кредитором государства), но и доход у вас будет минимальным. Акции новых компаний, стартапов – один из наиболее рискованных видов ценных бумаг. Здесь можно быстро заработать и быстро проиграться. 

Также специалисты советуют обратить внимание на такой инструмент, как ETF. Он как нельзя лучше подходит начинающим инвесторам, поскольку тоже является консервативным инструментом. 

Существует много инвестиционных стратегий, но все специалисты сходятся в одном мнении: портфель должен быть диверсифицированным. Говоря простыми словами, не стоит класть все яйца в одну корзину. На практике это означает следующее. Допустим, вы купили только акции какой-то нефтяной компании, т.е. вложились в нефтегазовый сектор. Затем они начали стремительно падать, поскольку, допустим, ситуация в нефтегазовом секторе ухудшилась. Если бы вы на эту сумму купили акции не только нефтегазового сектора, но и других сегментов рынка, то ваш портфель оказался бы диверсифицированным. Акции нефтяной компании полетели вниз, зато ситуация в других секторах по закону вероятности оказалась бы более удачной. И вы бы тогда компенсировали это падение ростом в других сегментах. Это и есть диверсификация. Поэтому важно правильно составить портфель активов. Это ограничит ваши риски.

Кроме того, направлять на игру на бирже стоит только определенную часть вашего дохода. Иначе вы рискуете оказаться банкротом. Многие брокеры предлагают оформить кредит на покупку ценных бумаг. Однако для начинающего инвестора это может оказаться чрезмерно рискованным. 

Возможность принимать активное участие в приумножении собственных средств – это уникальная возможность, которую предоставляет ИИС. Ведь когда вы открываете ваш вклад, вы не знаете, как банк будет размещать ваши деньги. А здесь вы погружаетесь в уникальную игру, которая многих полностью поглощает. Здесь важно держать голову холодной и не увлечься чрезмерно.

Зачастую специалисты советуют использоваться т.н. ребалансировку. Это означает, что следует привести свои активы в первоначальный вид, произвести корректировку. 

Итак, разобравшись с выбором стратегии, можно переходить к работе с ИИС. Возможные действия инвестора после открытия счета:

  • Пополнение счета. Если вы выбрали тип налогового вычета А, то вы можете рассчитывать на компенсацию в размере 52 тыс. руб. в год. Для этого необходимо, чтобы на счете находилось 400 000 руб. Максимальная сумма на счете может составлять 1 млн. руб., но государство компенсирует только 13% от 400 000, что и даст 52 тыс. руб. Важно, чтобы инвестор внес средства до конца года, тогда он сможет получить гарантированный доход за счет налогового вычета.
  • Инвестирование в консервативные инструменты. Как было указано выше, к ним можно отнести облигации (особенно государственные), ETF и некоторые другие инструменты. 
  • Формирование более рискованного портфеля, состоящего больше из акций и корпоративных облигаций. Это позволит увеличить ваш капитал. 

В России открыть и пополнить ИИС можно только в рублях. После того, как вы открыли счет и подписали соответствующей договор брокер сам передаст информацию о вас в налоговую службу. 

Таким образом, ИИС – отличная альтернатива брокерскому счету. Кроме того, инвестор вправе иметь одновременно как ИИС, так и брокерский счет. Однако следует иметь в виду, что закон запрещает инвестору иметь больше одного ИИС. 

Если вы серьезно решили заняться инвестированием, то следует быть готовым не просто периодически следить за новостями, но погрузиться в это дело целиком. Чтобы стать успешным инвестором, вам придется регулярно читать специализированную литературу, следить за финансовыми новостями, учиться анализировать информацию и графики. 

Развернуть

Алексей Пешков

Биржевой аналитик и, по совместительству, редактор на портале.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

Back to top button
Close